Un proyecto de ley presentado por los demócratas del Senado el martes tiene como objetivo frenar las fusiones que resultan en que las empresas estadounidenses paguen menos impuestos porque su nueva residencia fiscal legal está en el extranjero – una táctica conocida como «inversión».
El proyecto de ley, Stop Corporate Inversions Act of 2014, que fue presentado por el senador Carl Levin (D-MI) y copatrocinado por otros 13 senadores demócratas, impondría una moratoria de dos años a las inversiones. Una legislación similar fue introducida hoy en la Cámara por el hermano de Carl, el representante Sander Levin (D-MI). Hubo otros nueve demócratas que copatrocinaron el proyecto de ley de la Cámara.
Ambos proyectos de ley reflejan en gran medida una propuesta anti-inversión del presidente Obama en su presupuesto de 2015 que recaudaría 17.000 millones de dólares para el gobierno en la próxima década. La legislación se aplicaría a las inversiones completadas después del 8 de mayo de 2014.
Según el proyecto de ley propuesto por el Senado, las empresas estadounidenses que intenten comprar una empresa extranjera y trasladar su sede a un país con impuestos más bajos tendrían que asegurarse de que los accionistas de la empresa no estadounidense sean propietarios de al menos el 50 por ciento de la empresa combinada, lo que supone un aumento del 20 por ciento según la actual legislación fiscal estadounidense, según informó hoy Richard Rubin de Bloomberg .
Según el proyecto de ley, la empresa invertida seguiría siendo tratada como nacional a efectos fiscales de los Estados Unidos si la gestión y el control de la empresa fusionada permanece en los Estados Unidos y el 25% de sus empleados o ventas o activos se encuentran en los Estados Unidos.
«Estas transacciones son acerca de la evasión de impuestos – simple y llanamente», dijo Carl Levin, presidente del Subcomité Permanente de Investigaciones del Senado, en una declaración escrita. «Nuestra legislación tomaría medidas drásticas para evitar que las corporaciones trasladen su carga impositiva a sus competidores y a los estadounidenses promedio mientras el Congreso considera una reforma impositiva integral».
«Las inversiones corporativas son un problema creciente, que le cuesta a la base impositiva de los EE.UU. miles de millones de dólares y socava las inversiones domésticas vitales», dijo Sander Levin, miembro de alto rango del Comité de Medios y Arbitrios de la Cámara de Representantes, en una declaración escrita. «Esta práctica atroz requiere una acción inmediata. Esta legislación impediría a las empresas estadounidenses evitar los impuestos de EE.UU. simplemente comprando una empresa extranjera más pequeña».
La legislación responde a 14 empresas que han realizado fusiones desde 2011 en las que trasladaron sus sedes fuera de los Estados Unidos y a una jurisdicción de menor nivel impositivo, según Bloomberg . Otras empresas, entre ellas Pfizer Inc. con su propuesta de compra de su rival británico AstraZeneca PLC, han considerado la posibilidad de utilizar esas transacciones.
Si el acuerdo entre Pfizer y AstraZeneca se lleva a cabo, Pfizer pagaría el impuesto de sociedades del Reino Unido del 20 por ciento frente al impuesto de sociedades de los EE.UU. del 35 por ciento. Pfizer pagó una tasa impositiva efectiva del 27,4 por ciento el año pasado, en comparación con el 21,3 por ciento de AstraZeneca, según los documentos reglamentarios, Liz Hoffman del Wall Street Journal informó el mes pasado. Sin embargo, AstraZeneca rechazó el lunes la oferta «final» de adquisición de Pfizer por 118.000 millones de dólares, dejando la fusión en duda.
«Al explotar otras lagunas fiscales, Pfizer ya paga poco en impuestos federales, pero su propuesta de inversión para pagar aún menos va demasiado lejos», dijo el representante Lloyd Doggett (D-TX), uno de los 10 copatrocinadores del proyecto de ley de la Cámara, en una declaración escrita. «El Congreso debería actuar ahora para evitar que las multinacionales exijan los beneficios de ser americano sin pagarlos».
El proyecto de ley del Senado tendría una duración de dos años para dar tiempo al Congreso a trabajar en una reforma integral del impuesto a las empresas, dijeron los legisladores. Sin embargo, tiene pocas posibilidades de convertirse en ley, ya que los republicanos dicen que cualquier cambio debe ser considerado sólo como parte de una reforma más amplia del código tributario, según el artículo de Bloomberg .
En un artículo de opinión del 8 de mayo en el Wall Street Journal , el Presidente del Comité de Finanzas del Senado Ron Wyden (D-OR) escribió que señalar con el dedo a las compañías que se reincorporan en el extranjero «sería ignorar nuestro propio fracaso en traer el código de impuestos al siglo XXI. Un código tributario no competitivo tensiona nuestra economía, y no deberíamos sorprendernos cuando las corporaciones luchan por salir de las anticuadas reglas tributarias».
Wyden también cree que la reducción de la actual tasa de impuesto de sociedades del 35% en aproximadamente un tercio pondrá a los Estados Unidos en línea con otros países desarrollados «que hace tiempo reconocieron la necesidad de evolucionar sus políticas para competir a nivel mundial al tiempo que crecen sus economías nacionales».