Analizar la propiedad de una sociedad anónima con pérdidas puede ser una tarea tediosa, en particular si la sociedad tiene múltiples accionistas de diferentes tipos y múltiples clases de acciones.
No hay ningún atajo para el análisis, ya que cualquier profesional de la fiscalidad prudente reuniría cuidadosamente los documentos pertinentes y procedería a identificar a las personas que son accionistas del 5%, las entidades de primer nivel y de nivel superior y los grupos públicos. En mi opinión, esto se puede hacer mucho más fácil con las imágenes.
Este ejemplo está tomado del Reglamento de la Sección 382 – 1.382-2T(g)(4). Este es el ejemplo 1 ilustrado. El análisis sería el siguiente:
- El accionista A es un accionista del 5% de la corporación Loss, porque tendría un 20% de participación directa en la propiedad.
- El accionista B no es un accionista del 5 por ciento de Loss Corp porque sólo poseería el 1,5% de Loss Corp (15% de interés en P1 x 10% de interés en Loss Corp). En su lugar, el accionista B es parte del público P1.
- P1 y E son ambas entidades de primer nivel porque cada una de ellas tiene una participación directa de propiedad del 5% o más en Loss Corp.
- P2 y P3 tienen cada uno un interés de propiedad directo en E, una entidad de primer nivel y son entidades de nivel superior. Dado que ni P2 ni P3 son propiedad en ningún momento de otra entidad de nivel superior, también son entidades de nivel superior.
- Los accionistas que son propietarios directos de Loss Corp pero que poseen menos del 5% de Loss Corp de forma individual son un grupo público – Public Loss Corp.
- Los accionistas que son propietarios directos de P2 y P3 pero que poseen menos del 5% de P2 y P3 de forma individual son un grupo público – P2 y P3 públicos.